投资交易——高胜算交易
交易圣经。keep it simple。纪律!耐心!认赔!保障珍贵的资本。
不要沉迷于交易的快感。减少短线交易,90%的人短线交易都会亏损。短线交易及其耗费精力,且一旦上头难以停下来并失去客观判断能力。交易越频繁,失败的概率越高。注意交易质量而非数量。严格控制每天的交易笔数。开盘头半小时下注要小、少、谨慎,趋势不明朗时不可下重注明,中午交易量寡淡趋势不明确减少出手。牢记你是在与无数专业人士同场竞技(武装到牙齿、弹药无限、还能作弊)
每笔交易都要有理由,每笔交易的动机是什么,有没有经过慎重、理性思考。只要进场的动机不再,确定自己盘点错误就离场。而不是以为自己设了止损线就很安全。宁可错失机会也要谨慎筛选。别怕错过什么。减少临时起意、随意为之的交易。出手前计算盈亏比,低胜算就不开仓,确定风险是否值得承担。不要去承担没什么回报的风险。信号如果不是很强烈,最好的做法就是按兵不动。
顺着趋势的方向进行交易。有了趋势线(时间越长、角度越低越可靠)才可以知道什么叫顺势而为。任何重大趋势,都始于反转或突破(最好伴随成交量先缩后增),不要轻易相信盘中的突破,不要突破还没发生,在阻力位之前就预测会突破而下注(临近阻力位下注胜算是很低的)。突破后立即追高的诱惑极难抵制。假突破要立即结束头寸。通过ADX、众均线的疏远和靠拢(趋势的强弱)判断标的所处的状态,尽量多参与趋势明显的标的。运用多重周期增加胜算,高级别判断趋势,低级别找买卖点,不同级别间彼此确认,从低到高逐个突破实现共振,层层加码,分批进场。无论多强的趋势,都有结束的那一天,不要在结束时反而扩大头寸,反转时走势可能更激烈。
不要追逐行情。一定要等到价格拉回才能进场,远离趋势线进入超买区域,折返拉回的力量就越大。超买不追、超卖不恐。耐心等待折返(趋势极强且有持续性另当别论这种很少,价格大多是走波浪而不是走直线,追高绝不能仓位一把到位)
半数以上的交易都会失败。所以只有盈利的交易幅度大于亏损的交易幅度才能赚钱。对于亏损的交易,止损越及时越好(止盈则刚好相反,尤其趋势强劲时),止损点避开密集和过于明显的位置。亏损的仓位时间不可持续太长。
K线图胜过千言万语,最有效的信号是背离。注意不要让别人的想法影响你的判断和交易。注意新闻不新(信息的时间差),炒股本质是传播学,利空利多本来就是主观的,消息的市场反应比消息本身更为重要(预期差),当弱不弱视为强,当强不强视为弱。要敢于面对消息逆向操作。什么都不能全部相信、永远相信,全面、客观、不要刻板、不要一厢情愿。重大时间点不要豪赌。不要消息发布就立马进场,静待市场消化。 标的太多就无法专注根本看不过来,照顾好手里的头寸,严格控制在一定数量之内,太多根本无法关注。有时你以为你分散投资了,但并没有起到分散风险的效果,必须注意关联度很高的头寸。 资金管理计划(仓位管理)是交易的基础。评估是否有充足的资金支持你的交易计划。不同标的风格完全不同,也决定了仓位大小,交易不活跃的不可重仓和做短线,注意移动价差。轻易不要满仓。顺趋势且贴近趋势线、胜率越高、止损越近,下注可越重。从德扑借鉴:不要逢局必赌;形势有利才跟进;下注不凭直觉。下注不要受到上一把交易结果的影响,赚了迷之自信,亏了想要回本,这都不是上仓位的理由,上仓位一定要谨慎。金字塔加仓而不要头重脚轻。监控每日每月最大亏损是否可承受。 不要强化错误的行为:无法放松,抱着输不起的心态从事交易。亏了不走,一解套立马走。交易越不顺越频繁和加大交易。定的收益目标不切实际(对机会非常挑剔,目标应该是同样的错不再犯,交易的质量)。不认亏,认为亏了就是丢人,亏损了要立刻扳回来,报复性交易。交易不顺反而要背水一战拼一把。越亏越买。减仓不首先了结亏损头寸。连续获利就自我膨胀放松警惕(此时应当严控上仓位)。带着情绪甚至愤怒去交易(应当追求无聊的稳定盈利,善战者无赫赫之功),追求刺激,行动狂,毒瘾,永远持有头寸,不断寻找新的机会,宁可亏损也不在场外观望,克制不了进场的冲动,生怕错过什么机会。在方向不明确市场缩量剧烈震荡时或垃圾行情时增加交易频率(得能判断何时适合交易何时不适合)。交易无法与私人生活分离,内心带着矛盾,潜意识与意识不协调。把错误的责任推给别人和市场。带着希望、期待去交易。对手持头寸过于执着,只听有利的。 做交易尤其失败交易记录。不回顾,不知道自己行为对错。最重要的交易决策都是在非开盘期间做出的,盘前交易计划(各种情况都考虑到,不要感觉有什么出乎意料),心境也要做好准备。书中还简单讲到了编程来开发、测试、执行和评估自己的交易系统。买点(突破/反转),止损止盈,仓位管理。